До начала специальной военной операции коллективные инвестиции у российских розничных инвесторов пользовались большой популярностью. Теперь пришло отрезвление и понимание, что инвестиции в ПИФы и ETF’ы — это не так здорово, как рассказывали ведущие финансовых программ. В сегодняшнем материале автор статьи – практикующий инвестор и журналист Андрей Игнатенко – раскрывает главные минусы коллективных инвестиций: сомнительная мотивация управляющего, отсутствие обещанной диверсификации, «дутая» доходность и многие другие подводные камни ставшего столь популярным инструмента инвестирования.
Инвестиции в ПИФЫ — не так здорово, как рассказывали. Фото: yandex.ru
Эволюция веры
Почему российский инвестор прошлых лет верил в фонды? С одной стороны, управляющие фондами (всевозможными ПИФами и ETF) поощряли пассивных инвесторов, обещая за скромное вознаграждение и при минимальных рисках продемонстрировать впечатляющую доходность портфеля фонда. С другой стороны, в моде была диверсификация: розничному инвестору со всех сторон объясняли, что нужно диверсифицировать свои активы максимально широко, причём диверсификация должна быть не только по секторам и классам инструментов, но и по валютам. А поскольку всё это сложно и скучно, то можно просто купить паи хорошо диверсифицированного фонда, и управляющие им профессионалы сами обо всём позаботятся.
Comedy Club | Золотая коллекция – Трио из Питера / Иванов, Смирнов, Соболев
Переломный момент случился 24 февраля 2022 года, когда FinEx в момент массовых распродаж на фоне начала специальной военной операции не поддерживал ликвидности своих фондов в биржевом стакане, а затем в дело вступил Euroclear, который прекратил обслуживание Национального расчётного депозитария (НРД) и тем самым лишил отечественных инвесторов даже технической возможности продать акции ETF от FinEx.
Эта история пробила большую брешь в финансах розничных инвесторов и сильно подорвала их веру в коллективные инвестиции. Но теперь, когда неквалифицированных розничных инвесторов административным образом ограничили в возможностях приобретать иностранные ценные бумаги внутри страны, интерес к коллективным способам преумножения капитала и фондам может вернуться – в первую очередь, может вернуться интерес к фондам, инвестирующим в иностранные ценные бумаги.
Фонды (в России их чаще всего называют паевыми инвестиционными фондами, ПИФами) есть разные, но суть их одна – это пул коллективных инвестиций. Покупая акцию или пай такого фонда, розничный инвестор покупает долю в его имуществе. В сети можно найти огромное количество статей о преимуществах такого вида инвестирования (причём, не все они будут платными), но если вы станете искать их критику, то найдёте очень мало либо вовсе не найдёте.
Критику ПИФов не найдёте. Фото: zen. yandex.ru
Я хочу присоединится к критике коллективных инвестиций (не в связи с санкционными рисками, а вообще). И если вы прямо сейчас задумываетесь о том, чтобы купить паи какого-нибудь фонда, прежде прочтите этот текст.
Идея красивая, но далёкая от реальности
Изначальная идея коллективных инвестиций — это:
- Объединить небольшие капиталы участников пула.
- Реализовать проект (который в одиночку им не потянуть).
- Справедливо распределить прибыль.
На практике на каждом этапе есть подводные камни.
- На этапе объединения капиталов главная сложность для ПИФа в том, чтобы его инвестиционная идея была привлекательной и понятной для пайщиков. Но даже в этом случае нет никаких гарантий, что фонду удастся за счёт притока новых пайщиков последовательно, год за годом сначала наращивать стоимость чистых активов фонда, а затем не просто поддерживать её на уровне, достаточном для успешной реализации инвестиционной идеи, но и показывать привлекательную для инвесторов доходность (например, выше доходности индекса акций). В противном случае пайщики побегут из фонда, и на планах развития можно будет поставить крест. И в какой-то момент это обязательно происходит, ибо цикличность присуща всему. Как говорил инвестор Говард Маркс, «ничто не движется в одном направлении постоянно».
- На этапе реализации проекта (инвестиционной идеи) может выясниться, что управляющий портфелем фонда или аналитики, чьим мнением он руководствовался, допустили ряд ошибок, в результате чего розничным инвесторам не приходится рассчитывать на тот финансовый результат, который им обещали.
- Наконец, справедливое распределение прибыли тоже не аксиома. Предположим, доход паевого фонда есть, и он выражается в том, что дорожает стоимость паёв. Львиную долю прибыли, естественно, забирают крупные пайщики или, как часто бывает, один крупный пайщик, вокруг которого и создавался фонд. В обычной ситуации это не является проблемой. Но в ситуации кризиса – например, когда главному пайщику внезапно понадобятся деньги, и он продаст свою долю в фонде, или же в ситуации, когда основной пайщик изначально рассматривал своё участие в паевом фонде как временный проект (допустим, с целью оптимизировать налогообложение), – его уход может стать катастрофой для остальных пайщиков. Стоимость чистых активов фонда сильно снизится, также как и стоимость каждого пая; доходность фонда упадёт, а в перспективе — если сразу не найти новый источник капитала —ему остается либо долгое прозябание с минимальным ростом, либо быстрое бегство остальных пайщиков и крах. Выход из фонда крупного (основного) пайщика позволяет ему продать свою доля фонда по высокой (рыночной) цене, но одновременно с этим он обваливает цену паёв оставшихся в фонде более мелких пайщиков и общую стоимость активов фонда.
Однако давайте разберём самые известные проблемы, связанные с инвестициями в фонды.
Агентская проблема
Фонд может быть пассивным — то есть, инвестировать только в пропорции и веса какого-то существующего индекса, например, Shttps://www.vbr.ru/banki/novosti/2022/10/17/ne-spesite-verit-v-pif/» target=»_blank»]www.vbr.ru[/mask_link]
Инвестор — кто это, в чем секрет его богатства. Каким инвестором может стать каждый
Благодаря широкому распространению интернета финансовая грамотность населения растет не по дням, а по часам. Не говоря уже о доступности любых инвестиционных инструментов.
Новые способы заработка, неизвестные нам ранее, все более привлекают к себе заинтересованность соотечественников.
Инвестор — кто это, и в чем секрет его богатства? Это отважный человек, который вкладывает свои средства в проекты, сопряженные с риском, стремясь получить доход либо прочие блага.
Читайте в статье ответы на популярные вопросы: кто сможет им быть, как и сколько он зарабатывает, с какой суммы можно начать, и как научиться инвестировать деньги с прибылью. Ну, а если Вы, наоборот, ищете инвестора для своего бизнеса, — на что нужно обратить внимание при его выборе.
Принципы инвестирования
У человека есть три способа распорядиться своими деньгами (капиталом):
- первый — тратить все, что зарабатываешь
- второй — тратить меньше, чем зарабатываешь
- третий — тратить больше, чем зарабатываешь
Инвестор кто это
В первом случае человек остается финансово зависимым от работы и работодателя. В третьем случае человек становится должником и головной болью для кредиторов. Во втором случае у человека возникает вопрос — куда вложить неизрасходованные средства? Задавшись этим вопросом, человек становится инвестором.
Инвестор — лицо, совершающее вложение капитала с целью получения дохода (прибыли). Инвестиции — это вложение капитала с целью получения прибыли. Эти определения самые общие, однако существуют и другие.
Например, одно из самых распространенных, что инвестор — это неудавшийся спекулянт. Это определение немного шутливое и означает, что инвестор — это человек, неудачно вложившийся в акции и теперь вынужденный неопределенно долго ждать, пока его инвестиции снова вырастут.
Инвестор действительно может очень долго держать акции на протяжении многих лет, но не потому что, он их неудачно купил, а потому что они приносят ему хороший доход.
Бенджамин Грэхем в своей книге «Разумный инвестор» дал следующее определение: «Инвестиционная деятельность означает, что инвестор на основании серьезного анализа предполагает как возмещение вложенного капитала, так и получение соответствующего дохода. Операции, которые не отвечают этим требованиям, являются спекулятивными».
Как видно из этого определения, инвестор — это человек, который прежде всего делает свои инвестиции на основе серьезного анализа. Инвестирование — это вложение капитала в различные финансовые инструменты на основе тщательного анализа с целью сохранения вложенного капитала и получения дохода на вложенный капитал.
Самым ярким примером инвестора может послужить Уоррен Баффет.
Перед инвестором открывается большое количество возможностей — депозиты, акции, облигации, недвижимость, инвестиционные фонды, бизнес и другие. И в зависимости от своего характера, склада ума и цели инвестор строит свой инвестиционный флот (инвестиционный портфель), чтобы отправиться в увлекательное, полное опасностей (риск) и сокровищ (доход) плавание.
Все инвесторы делятся на два типа:
Давайте разберемся, чем они отличаются друг от друга. В первую очередь пассивного инвестора отличает время, которое он тратит на свою инвестиционную деятельность. Пассивный инвестор обычно тратит мало времени на управление своими вложениями, у него просто нет времени или желания на это. Управлением средствами инвестора чаще всего занимается управляющая компания или банк.
-
Основные инструменты пассивного инвестора — инвестиционные фонды (индексные или активно управляемые паевые инвестиционные фонды, биржевые фонды ETF).
Активного инвестора отличает гораздо большее время, которое он отводит на отбор активов в свой портфель и управление своими вложениями. Активный инвестор старается найти активы с хорошей доходностью, в надежде не только сохранить капитал, но и получить доход.
Активный инвестор должен иметь не только время, но желание и умение заниматься анализом отдельных активов, чтением финансовых отчетов компаний, делать расчеты, изучать методики анализа и совершенствовать их.
Обязательно ли получаемая активным инвестором доходность будет больше доходности, получаемой пассивным инвестором? Не обязательно, так как доходность, получаемая активным инвестором, зависит в первую очередь от умений инвестора находить хорошие доходные активы. Активный инвестор, в отличие от пассивного, принимает на себя дополнительный риск выбора «плохих» активов, что может снизить доходность.
Подытоживая сказанное, можно сделать вывод: активные инвестиции подойдут людям, имеющим достаточное количество свободного времени и желание заниматься анализом и отбором активов. Пассивные инвестиции подойдут тем, кто предпочитает простые решения, не требующие много времени и специфических знаний.
Инвестор — кто это, и почему вкладывает деньги
Один из первых вопросов, с которыми сталкиваются предприниматели при открытии бизнеса, – поиск инвестора. При этом сегодня многие ищут частных инвесторов, так как инвестиционные фонды отдают предпочтение вложению в ценные бумаги, а не начинающему бизнесу.
Как правило, российские инвесторы вкладывают деньги в малое число проектов, но с максимальной гарантией возврата денег. Обычно они рассчитывают, что возврат средств превысит вложения на 30-50%.
Как же заинтересовать инвестора вашим проектом? Можно найти инвестора, имеющего опыт в подобной области бизнеса. Такой инвестор лучше Вас поймет, а сотрудничать с ним станет проще, однако данные инвесторы жестко подходят к выбору проектов.
Непрофильный инвестор может довольно быстро откликнуться на ваш проект, но сотрудничество будет более сложным, и есть риск того, что инвестор выйдет из дела после старта бизнеса.
Главное – уговорить инвестора на встречу, для чего необходимо узнать о нем как можно больше. Стоит также подготовить грамотные ответы на его потенциальные вопросы. Нет необходимости составлять стостраничный бизнес-план.
Пообщавшись с Вами, опытный инвестор поймет, серьезно ли Вы подходите к делу. Как правило, его интересуют следующие вопросы:
- сколько денег Вы хотите, в какие сроки, и на что пойдут вложения;
- за счет чего бизнес принесет прибыль;
- когда окупится проект;
- процент инвестора от дохода.
В течение нескольких встреч важно выстроить доверительные отношения с инвестором, в чем помогут такие рекомендации:
- Вы должны быть уверены в проекте, так как инвестор сразу почувствует вашу неуверенность и не станет вкладывать средства в ваш бизнес;
- тщательно подготовьте аргументы в защиту проекта, предусмотрев возможные вопросы инвестора о тех или иных слабых местах бизнеса;
- отвечайте на вопросы инвестора прямо, в том числе о сроках окупаемости и т.д.;
- инвесторы оценивают не только ваши деловые качества, но и личность, поэтому нужно грамотно сочетать деловой и личностный стили общения.
Распространенные предложения о совместной работе от инвесторов:
- выжидая, инвестор предлагает Вам начать проект самостоятельно, и если бизнес идет, то вкладывает деньги, – не стоит соглашаться на такие условия, скорее всего, инвестор Вам не доверяет и не верит в ваш бизнес;
- до начала проекта инвестор подписывает с Вами необходимые договоренности – в этом случае стоит оформить документы быстро, так как инвестор может передумать, однако не забудьте юридически закрепить все, что связано с получением вложений, их величиной и возвратом.
Делая расчеты, не превышайте необходимых сумм, ведь для начала можно обойтись без высоких зарплат, офиса в центре и других привилегий. Мотивировать персонал можно премиями и бонусами.
Важно также четко контролировать затраты, не экономя при этом на профессиональном программном обеспечении, продвижении и других расходах, делающих бизнес эффективнее.
Не стоит забывать, что при сотрудничестве может случиться так, что инвестор по личным причинам не выделит на проект очередные вложения. Поскольку Вы теперь выступаете с инвестором в одной связке, подумайте, чем Вы можете помочь ему в его делах. Если помочь нечем, то старайтесь проявить терпение, сохраняя доверительные отношения.
Кто получает прибыль, инвестируя в проекты
Инвестор — это юридическое или физическое лицо, которое вкладывает собственные денежные средства в инвестиционные проекты ради получения прибыли.
Существует понятие квалифицированный инвестор. Такое звание дает право инвестировать (вкладывать) деньги в особые инструменты, которые предназначены для лиц, имеющих особую квалификацию.
Также существуют институциональные инвесторы. К ним относятся кредитно-финансовые институты, выступают в качестве держателя денежных средств, к примеру, в виде паев или взносов, и осуществляют:
- инвестирование в недвижимость;
- инвестирование в ценные бумаги;
- инвестиции в бизнес (покупка бизнеса, создание и т.д.);
- инвестирование в сырьевые товары (уголь, газ, нефть, драгоценные металлы);
- инвестирование в валютный рынок Форекс;
- прочие способы инвестиции с целью получения прибыли.
Никто и никогда не может дать инвесторам 100 процентную гарантию того, что получится заработать деньги. Любой инвестор не застрахован от неудач, ошибок и поражений. Таким образом, инвестор вкладывает свои деньги на свой риск и страх.
На финансовом рынке (фондовом, валютном и т.д.) в качестве крупных и известных инвесторов выступают инвестиционные банки и компании.
Инвестиционные фонды — это компании, которые сосредотачивают деньги мелких организации или частных инвесторов (как физических, так и юридических лиц) для управления этими денежными средствами, как единым инвестиционным портфелем в будущем.
Поэтому, если у вас нет желания вкладывать, инвестировать деньги (например, покупать акции или фьючерсы) самостоятельно, то эти деньги можете доверить инвестиционной компании.
Важно помнить, что существует большое количество недобросовестных управляющих компаний (лохотроны, мошенники), поэтому к выбору такого фонда отнеситесь внимательно.
Чтобы стать успешным и богатым инвестором, например как Уоррен Баффет, Джордж Сорос, Бенджамин Грэм и другие успешные личности, необходимо владеть финансовой грамотностью, хорошо понимать и четко осознавать свои действия.
Позаботьтесь о своем будущем
Частный инвестор — немного непривычное для российского жителя понятие, поскольку большинство людей в нашей стране не особо заботятся о завтрашнем дне и живут, что называется, от зарплаты до зарплаты. Большинство людей ничего не знают об учете личных финансов, ничего не знают об игре под названием «деньги» и о законах этой игры.
И тем не менее всю жизнь в нее играют, даже не подозревая, что в этой игре можно преуспеть и стать по-настоящему богатым и обеспеченным человеком. Но для этого нужно, во-первых, знать правила игры, а во-вторых, нужно применять их в реальной жизни.
Единственное, что известно среднестатистическому человеку — это то, что после школы (института, техникума) нужно идти работать, зарабатывать там деньги и все до копейки тратить. Если же не хватает денег на нечто дорогостоящее, то единственный правильный выход — взять кредит в банке и тогда вообще себе ни в чем не отказывать.
Так вот, частный инвестор преследует несколько другие цели. Он заботится о своем будущем и инвестирует деньги для того, чтобы спустя некоторое время получить их больше.
Инвестиции — это вложение денежных средств с целью получения прибыли. Инвестировать — означает вложить деньги для того, чтобы через определенное время получить их больше, чем вложил. Соответственно, инвестор — это тот, кто вкладывает деньги в инструменты инвестирования и получает с этого прибыль.
Как делают деньги
Если вы совершенно ничего не знаете про инвестиции, то пока вам трудно понять, каким образом частный инвестор получает прибыль с инвестиций.
Приведу пару примеров. Частный инвестор купил акции и, скажем, через год их продал в 2 раза дороже. Доходность его инвестиций составила 100% годовых.
Еще пример. Частный инвестор приобрел недвижимость на начальном этапе строительства и, когда стройка закончилась, продал эту недвижимость в 1,5 раза дороже.
Вы спросите, а почему его зовут именно ЧАСТНЫЙ инвестор? Да потому, что это не какая-то абстрактная инвестиционная компания, не высоколобый профессор с другой планеты, а обычный человек, который грамотно распоряжается своими деньгами, вкладывает их и получает с этого доход.
Частным инвестором может стать каждый человек, независимо от того, какое у него образование и где он работает. Что очень важно: чтобы стать частным инвестором, совсем не нужно сразу увольняться с работы и, потеряв единственный источник дохода, с головой окунаться в мир инвестиций.
Инвестициями можно (и нужно) заниматься в свободное от основной работы время. Хотя никто не запрещает уделять инвестициям много времени, особенно если вам понравится, и окунуться с головой в это дело.
Почему это трудно
Главным препятствием для того, чтобы стать частным инвестором и начать инвестировать, является незнание того, что делать, непонятно с чего начать, как работать. И вообще, «я не понимаю, для чего все это нужно и к тому же у меня нет столько денег, чтобы их вкладывать». Ведь проще жить так, как сейчас живешь и не загружать свою голову ненужными, сложными и совершенно непонятными вещами.
Может быть это и так, но подумайте о том, что если вы и дальше будете жить, игнорируя правила игры под названием «деньги», то с высокой долей вероятности вы НИКОГДА не станете богатым, обеспеченным, финансово независимым человеком.
Все не так сложно и запутано, как кажется на первый взгляд, на самом деле все гораздо проще, чем кажется. Нужно только приложить некоторые усилия, чтобы разобраться в этом вопросе.
Понятно, что сейчас у вас в голове если и есть некие знания по поводу того, чем занимается частный инвестор и про инвестиции вообще, то скорее всего — эти знания не имеют ничего общего с действительностью.
Вообще, деятельность инвесторов и сфера инвестиций для обычного «непосвященного» человека окутана облаком тайны. Есть множество мифов, недостоверной информации, которая крепко осела в умах тысяч людей.
Какие преимущества дает инвестиционная деятельность
У вас появляется капитал, который вы вкладываете и получаете прибыль. Вы богатеете. Это чуть ли не единственный способ стать по-настоящему богатым и финансово независимым. Богатым — у вас будет столько денег, чтобы ни в чем себе не отказывать. Финансово независимым — значит свободным от денег, не ВЫ будете работать на деньги, а ДЕНЬГИ будут на вас работать.
Таким образом, вы избавитесь от необходимости всю жизнь работать и сможете посвятить себя более интересным вещам. Не сразу, но со временем частный инвестор сможет получать пассивный доход, сравнимый с зарплатой, которую он бы получал на наемной работе — этого уже достаточно, чтобы больше не работать (разве это не мечта?)
Вкладывая и наращивая свой капитал, вы не только сможете накопить на дорогостоящую покупку, но и можете пойти еще дальше — ваш капитал может достигнуть таких размеров, что вы без труда будете жить лишь на одни проценты с этого капитала и станете настоящим рантье.
Как вы думаете, где крутятся самые большие деньги? И сколько из этих денег достается простым работникам по найму? Ответ прост: самые большие деньги — в бизнесе, солидная доля прибыли компании достается ее владельцам, но никак не обычным работягам. Занимаясь инвестициями, у вас появляется возможность стать совладельцем предприятия и получать прибыль пропорционально вашей доле.
Человек, который вкладывает деньги
Инвестор — это человек, который вкладывает средства в проекты, приносящие прибыль. Как правило, сумма, которую он вкладывает, не имеет значения. Самое главное это то, что в результате он должен получить прибыль.
Вкладывая средства, он рискует, при этом, чем больше он вложит, тем выше риск. Точных гарантий успешного развития нет, поэтому он либо выигрывает прибыль, либо его вложения не оправдываются, и он разоряется.
Основной задачей является не трата средств, а заработок при помощи вложения тех самых средств в тот или иной бизнес-проект.
Прежде, чем заключать сделку, с ним необходимо решить ряд вопросов, например:
- как будет делится прибыль или убыток в случае, если сделка окажется провальной,
- кто будет управлять бизнесом,
- у кого остается контрольный пакет,
- период инвестиций — долгосрочные или разовые.
Стоит помнить, что инвестор не претендует на управление бизнесом и его заполучение, он лишь заинтересован в прибыли. Но для того, чтобы лучше понимать специфику бизнеса, в который вкладывает свои средства, он должен быть ознакомлен с основными инструментами правления.
- обладать знаниями в области, в которой работает,
- иметь прагматический подход,
- иметь склонность к риску,
- полагаться и на свою интуицию, помимо профессиональных знаний,
- хорошо чувствовать, стоит ли вложить деньги в тот или иной проект.
Что нужно, чтобы быть инвестором
Инвестор — это человек, который выделяет капитал с ожиданием финансовой отдачи в будущем. Инвестором может быть физическое или юридическое лицо, которое покупает активы, включая акции, облигации, недвижимость, товары и предметы коллекционирования.
Инвестор, который владеет акциями компании, называется акционером. Кроме покупки акций инвестор может вкладывать деньги в капитал для создания нового бизнеса. Как правило, главной задачей инвестора является сведение к минимуму риска при максимизации прибыли.
Например, инициатор бизнес-проекта может заниматься продажей профессионального оборудования для предприятий общественного питания, но инвестор может не совсем понимать что и для чего. Поэтому ему необходимо предоставить все преимущества использования пароконвектоматов на профессиональной кухне.
Портфель инвестора обычно включает в себя разнообразные активы, которые балансируются между прибылью и риском каждой инвестиции. Инвестор платит деньги за идеи, проекты или компании с надеждой превратить вложения в многократную финансовую отдачу.
Кто может стать
Инвестором может стать каждый. Здесь главное наличие желания, ресурсов для вложения и здравого ума. Разумный вклад, даже небольшой, денежный или материальный, может в итоге принести щедрые плоды. Обычно, инвестором называют людей, которые имеют крупные суммы на своих банковских счетах, иными словами «толстые кошелки», но, на самом деле, это не совсем правильно.
Инвестором может стать даже студент-первокурсник, который дал 10 долларов своему соседу в общежитии для того чтобы тот купил три пачки бумаги для написания новых курсовых работ для сокурсников.
С одной стороны это смешно, а с другой стороны – студент-первокурсник, ничего не делая, получит свои 10 долларов обратно да еще и с прибавкой (процентами). Кроме того, представьте себе его восторг от того, что он причастен к важному делу, и может даже без его участия у соседа ничего бы не получилось.
Сколько иметь денег
Все зависит от того, какая желаемая сумма дохода от вложенных средств. Все понимают, что чем больше инвестировать, тем больше можно получить дохода. Параллельно с этим, также, прослеживается еще одна зависимость: чем более рискованное вложение, тем более прибыльным оно будет в случае не оправдания рисков.
Как зарабатывает
Схема зарабатывание достаточно проста. Конечно, она может варьироваться в зависимости от договоренности контрагентов инвестиционного процесса.
В основном алгоритм один и тот же: инвестор дает определенную сумму денег тому, кто будет вести бизнес и договаривается о проценте, который вкладчик будет получать от прибыли бизнеса или от вложенного количества денег. Через некоторое время, когда бизнес начинает процветать, инвестор видит результаты своего причастия к бизнесу и зарабатывает все больше или теряет, если бизнес «в пролете».
Сколько зарабатывает
Заработок инвестора зависит от договоренного процента дохода или, в случае владения акциями, установленного процента от номинальной стоимости ценного документа. Продолжая тему акций, следует напомнить, что прибыль от них называется дивидендами.
Они не всегда могут выплачиваться в денежном эквиваленте, в некоторых предусмотренных случаях, выплата проводится иным имуществом (собственными акциями или акциями дочерних предприятий). Обычно, проценты от инвестиций составляют примерно 10-20%, и опять же, все зависит от случая и результата договора всех сторон инвестиционного процесса.
Какова величина дохода и риски
Представим такую ситуацию: у вас появились определенные накопления и было бы неплохо, если деньги, которые у вас имеются на данный момент не лежали без дела, а приносили определенный доход или хотя бы покрывали уровень инфляции.
В такой ситуации вы можете, к примеру, воспользоваться депозитами и отнести деньги в банк. И уже в данном случае вы бы стали инвестором, так как поспособствовали притоку капитала в банк, исходя из чего он сможет выдать больше кредитов и заработать больше денег.
Другими словами, инвестор — это человек, который направляет определенные денежные средства на развитие своего или чужого бизнеса, напрямую или посредством покупки определенного рода активов — то есть объектов, способных приносить доход (недвижимость, акции, паи паевых фондов и т.п.).
Но это было лишь одной стороной определения, поскольку существует и другая их отличительная особенность, а именно: они вкладывают денежные средства на длительный срок (обычно этот рубеж определяют годом).
Иногда инвестором называют человека, хорошо разбирающегося в экономике или по крайней мере является знатоком определенного дела и может увидеть перспективы того или иного предприятия.
Как бы то ни было, полноценным вкладчиком может стать любой человек, абсолютно не причастный к финансовому миру. Наиболее примитивным является случай, когда вы вкладываете деньги в покупку товара для своего магазина.
Достаточно часто под вышеупомянутом термином, подразумевается человек, покупающий акции. И это вполне оправдано, ведь в данном случае происходят инвестиции в крупный бизнес, существующий в форме акционерных обществ. Таким же образом иностранные инвесторы вкладывают средства в российские компании и наоборот.
Объектом инвестирования конечно же могут быть не только ценных бумаги, но и реальные активы вроде недвижимости, драгоценных металлов или земли (часто это является способом диверсификации рисков в инвестиционном портфеле).
Но как бы то ни было, вкладчик быть хорошо знаком с рынком, на котором он работает. Например, перед тем как купить те или иные акции опытный акционер совершит фундаментальный анализ и сделает выводы о своевременности покупки или продажи (если таковые активы имелись).
Чтобы получать стабильный доход, инвестор постоянно оценивает состояние рынка и его перспективы, но в большинстве случаев прибыль делается именно в момент покупки (качественно отобранный инструмент, купленный в нужное время). В целом же, деятельность профессионального вкладчика достаточно интересна и определяет высокий уровень доходности. Как правило, эффект капитализации процентов увеличивает средства на длительных интервалах.
В чем особенности трейдеров
На фондовой бирже существует два типа участников, а именно:
Конечно же, четкого деления нет и один и тот же человек может быть как трейдером, так и вкладчиком. Другое дело в том, что это два принципиально разных подхода к заработку на бирже.
Трейдеры, в отличие от инвесторов, которые могут, к примеру купить акции ОАО «Сбербанк» или стать акционером ОАО «Газпром» и заниматься непосредственно другими делами, сидя «в бумагах», должны постоянно анализировать движение цен на торгуемый актив.
Конечно же, можно не проводить время постоянно за монитором (хотя, к примеру, скальперы так в большинстве случаев и делают), но, в целом, суть ясна: трейдеры это активные игроки фондового рынка, которые совершают сделки намного чаще инвесторов.
Конечно же, их доходность заметно выше (годовые проценты могут доходить до нескольких тысяч!), чем у «пассивных» акционеров, но ведь и риск здесь также постоянно присутствует в большей мере.
Если первый тип вкладчиков использует фундаментальный анализ, то трейдеры делают технический анализ рынка на основе индикаторов, а также порой анализируют новости.
Плюс ко всему трейдеры предпочитают более ликвидные инструменты — как минимум голубые фишки, в то время, как вкладчики могут покупать, к примеру, облигации или акции второго эшелона.
Частный инвестор — кому это нужно
Частный инвестор – это человек, который вкладывает в некий вид бизнеса свои личные финансы, получая с этого определенную прибыль. Частный инвестор – это отличный вариант для начинающей компании, у которой не хватает собственных денежных средств. Частный инвестор дает деньги в долг, тем самым обеспечивая себе прибыль в будущем.
Поиск частного инвестора – не такое простое занятие, как может показаться на первый взгляд. После того, как частный инвестор найден, необходимо его заинтересовать, представить проект совей компании в выгодном свете, чтобы он увлекся этим бизнесом.
Очень часто случается так, что инвестор попросту не знает, где ему найти компанию для вложения своих средств. Поэтому необходимо использовать все возможности, чтобы заявить о себе и представить свой бизнес-план. Для этого можно задействовать СМИ, частные встречи, телефонные звонки, размещение предложений на специализированных биржах.
Отношения с частными инвесторами строятся на взаимном доверии. Исходя из этого, можно дать рекомендацию – производите поиск частного инвестора для получения финансов без залога среди своего окружения. Во-первых, подобное инвестирование менее рискованное, а во-вторых, оно будет более успешным (т.к. риску подвергаются деньги знакомых или родственников, а не богатых бизнесменов).
Чтобы получить денежные средства в кредит от частного инвестора, его необходимо по-настоящему заинтересовать. Самые большие преимущества будут иметь фирмы, где есть квалифицированная команда, которая может воплотить инвестиционную программу в жизнь. Также для успешного поиска частного инвестора важны качественно составленные документы, которые будут ему представлены.
Частные иностранные инвесторы обращают внимание пристальное внимание на актуальность бизнес-идеи, предлагаемой к инвестированию.
Частный инвестор – это человек, который вкладывает в некий вид бизнеса свои личные финансы, получая с этого определенную прибыль.
Давая займ, частный инвестор заботится не о судьбе компании, а о своем будущем, собственной выгоде. Обычно частный инвестор не имеет больших средств на финансирование, чаще всего сумма денег от частного инвестора составляет не более миллиона долларов.
На что обратить внимание
Следует помнить, что поиск частного инвестора нужно проводить достаточно осторожно, ведь здесь тоже есть свои подводные камни. Проверку потенциальному инвестору нужно устраивать тщательную, практическую такую же, как и он вам.
Если вы не хотите разочароваться, то следует убедиться, что ваши с инвестором цели совпадают. Поэтому перед тем, как найти частного инвестора, – уточните, какой у него опыт в этой сфере деятельности, узнайте о фирмах, которые уже участвовали в инвестиционных программах, и попробуйте получить от них отзывы.
Как найти
Очень часто под видом таких индивидуальных инвесторов встречаются преступники. Наиболее распространенная схема мошенничества выглядит так: псевдоинвестор просит оплатить какие-либо инвестиционные услуги (это может быть изучение вашего бизнес-плана, нотариальное или юридическое заверение, любое страхование, приезд к вам потенциального частного инвестора).
Для того, чтобы не пострадать от такого обмана необходимо помнить, что любые оплаты до заключения договора сигнализируют о мошенничестве. Еще одной схемой обмана является банальное похищение представленной вами идеи для получения инвестиций.
Из вышесказанного становится ясным, что самые надежные инвесторы – это те, которые были найдены среди знакомых. Второе место занимают инвесторы, найденные через организации-посредники, например, ассоциацию частных инвесторов.
Какою стратегию выбрать
Почему одни инвесторы покупают акции и забывают о них, а другие — тратят на торговлю на фондовом рынке по 10 часов в день?
Ценные бумаги — хороший способ увеличить капитал. Проблема с ним только в том, что никто не знает, какую точно прибыль он принесет: прошлые показатели не гарантируют такой же доход в будущем.
Стабилизировать или примерно предсказывать прибыль помогает выбор стратегии: с активным или пассивным инвестированием. Пассивные инвесторы избегают риска, а активные — постоянно обновляют портфели, наблюдают за сигналами и изучают финансовые отчеты.
Активный
Активный инвестор — профессионал в финансовой сфере, который зарабатывает инвестированием на жизнь. Торговля на фондовом рынке для него — работа, поэтому он посвящает ей по полдня. Его цель — находить быстро растущие компании и получать прибыль за их счет. Из-за этого активный инвестор часто меняет содержимое портфеля.
Активный инвестор дотошно изучает компанию: сколько она стоит, финансовые отчеты, активы, насколько перспективна и рентабельна ее деятельность. И на основе этой информации принимает решение: брать акции или не брать. Если у компании много активов, порядок с отчетностью и растущее производство, а акции при этом дешевые, компания недооценена.
Инвесторы любят такие компании, потому что их акции способны вырасти в 10-20 раз. Но покупка их — риск, потому что такие компании, скорее всего, малоизвестные, их судьбу трудно предсказать. Зато низкорисковые акции крупных, известных компаний, вроде Гугла, наоборот, вряд ли покажут такой же большой рост.
Активный инвестор необязательно совершает сделки каждый день или даже месяц. При ответственном инвестировании большую часть времени занимает подготовка к сделке. Каждая сделка — большая ответственность, потому что торговля на бирже — главный источник дохода для инвестора. Он зарабатывает себе им на жизнь и еще доход сверх этого, который снова вложит в ценные бумаги и получит новую прибыль. То есть, реинвестирует его.
Активный инвестор, как предприниматель, все время на чеку. Он постоянно следит за рынком, анализирует бухгалтерскую отчетность и оценивает потенциал роста ценных бумаг. Это требует знаний в области экономики.
Пассивный
Если человек не уделяет инвестированию много времени и предпочитает умеренный низкорисковый доход высоким рискам, он пассивный инвестор. Торгует по стратегии «купил и держи». Инвестиции для него — дополнительный пассивный источник дохода.
Такой инвестор вкладывается в бумаги разной доходности, чтобы снизить риски. Это называется диверсификацией портфеля. С ней возможность потерять деньги снижается.
Например, если бы вы в начале прошлого года вложили все свои деньги в акции Яндекса, за год вы бы потеряли две трети вложений. А если вы инвестировали в акции Яндекса, Эпла, ETF индекса Shttps://financc.ru/investicii/investor-kto-eto.html» target=»_blank»]financc.ru[/mask_link]