Что относится к капитальным затратам при строительстве

CAPEX (сокр. от англ. capital expenditure) – капитальные затраты, расходы на приобретение или обновление необоротных активов.

Капитальные затраты против операционных затрат

Видео: Капитальные затраты и операционные затраты — разница и сравнение

Содержание:

Капитальные затраты, или капитальные затраты, представляет собой хозяйственные расходы, понесенные для создания будущих выгод (т. е. приобретение активов, срок полезного использования которых превышает налоговый год). Например, компания может покупать новые активы, такие как здания, машины или оборудование, или модернизировать существующие объекты, чтобы их стоимость как актива возрастала.

С другой стороны, те расходы, которые необходимы для повседневного функционирования бизнеса, такие как заработная плата, коммунальные услуги, техническое обслуживание и ремонт, подпадают под категорию Opex, или эксплуатационные расходы. Opex — это деньги, которые бизнес тратит на то, чтобы превратить запасы в пропускную способность. Операционные расходы также включают в себя амортизацию заводов и оборудования, которые используются в производственном процессе.

Сравнительная таблица

Таблица сравнения капитальных затрат и операционных затрат

Капитальные затраты	Opex
Определение	Капитальные затраты — это затраты, создающие будущие выгоды. Капитальные затраты возникают, когда бизнес тратит деньги либо на покупку основных средств, либо на увеличение стоимости существующего актива, срок полезного использования которого выходит за рамки налогового года.	OpEx (Операционные расходы) относятся к расходам, понесенным в ходе обычной деятельности, таким как коммерческие, общие и административные расходы (за исключением стоимости проданных товаров — или COGS, налогов, амортизации и процентов).
Также известный как	Капитальные затраты, капитальные затраты	Операционные расходы, Операционные расходы, Доходы Расходы
Бухгалтерский учет	Не могут быть полностью вычтены в том периоде, когда они были понесены. Материальные активы амортизируются, а нематериальные активы амортизируются с течением времени.	Операционные расходы полностью вычитаются в том отчетном периоде, в котором они были понесены.
В учете пропускной способности	Деньги, потраченные на инвентаризацию, относятся к капитальным затратам.	Деньги, потраченные на превращение запасов в пропускную способность, окупаются.
Примеры	Покупка машин и другого оборудования, получение активов интеллектуальной собственности, таких как патенты.	Заработная плата, обслуживание и ремонт техники, коммунальные услуги, аренда, административные и административные расходы
В сфере недвижимости	Затраты на приобретение доходной собственности.	Расходы, связанные с эксплуатацией и обслуживанием доходной собственности.
Участие в закупках	Отдел закупок редко берет на себя инициативу, а только помогает в приобретении товара. Процесс переговоров также занимает гораздо больше времени.	Товары повседневного спроса, которые покупаются на регулярной основе и поддерживаются минимальные запасы. Это также не требует затрат на техническое обслуживание или ремонт.

Примеры

Капитальные затраты включают в себя приобретение основных средств (материальных, например, машин или нематериальных, например, патентов), устранение проблем с активом, подготовку актива для использования в бизнесе, восстановление собственности для увеличения стоимости или адаптацию ее для нового или другого использования.

Операционные расходы включают лицензионные сборы, техническое обслуживание и ремонт, рекламу, офисные расходы, расходные материалы, гонорары адвокатам и судебные издержки, коммунальные услуги, такие как телефон, страхование, управление имуществом, налоги на имущество, командировочные расходы и транспортные расходы, комиссии по аренде, зарплата и заработная плата, сырье.

Учет капитальных и операционных затрат

Суть вопроса заключается в том, как эти расходы учитываются в отчете о прибылях и убытках.

Поскольку капитальные затраты приобретают активы, срок полезного использования которых превышает налоговый год, эти расходы не могут быть полностью вычтены в том году, в котором они были понесены. Вместо этого они заглавные и либо амортизированный или обесценившийся в течение срока службы актива. Нематериальные активы, такие как интеллектуальная собственность (например, патенты), амортизируются, а материальные активы, такие как оборудование, амортизируются в течение срока их службы.

С другой стороны, операционные расходы могут быть полностью вычтены. «Вычтенный» означает вычитаемый из выручки при расчете прибыли / убытка бизнеса. Большинство компаний облагаются налогом на прибыль, которую они получают; Итак, то, какие расходы вы вычтете, влияет на ваш налоговый счет.

Что предпочтительнее: капитальные затраты или операционные затраты?

С точки зрения налога на прибыль компании обычно предпочитают операционные затраты капитальным затратам. Например, вместо того, чтобы покупать ноутбуки и компьютеры сразу по 800 долларов за штуку, компания может предпочесть арендовать их у продавца по цене 300 долларов за штуку на 3 года. Это потому, что покупка оборудования — это капитальные затраты. Таким образом, несмотря на то, что компания платит за оборудование 800 долларов авансом, она может вычесть только около 250 долларов в качестве расходов. в том году.

С другой стороны, вся сумма в размере 300 долларов, уплаченная поставщику за лизинг, является операционными расходами, поскольку они были понесены в рамках повседневных деловых операций. Таким образом, компания может по праву вычесть деньги, потраченные в этом году.

Преимущество возможности вычета расходов состоит в том, что это снижает подоходный налог, который взимается с чистой прибыли. Еще одним преимуществом является временная стоимость денег, т.е. если стоимость вашего капитала составляет 5%, то сэкономить 100 долларов на налогах в этом году лучше, чем сэкономить 104 доллара на налогах в следующем году.

Однако налог может быть не единственным соображением. Если публичная компания хочет увеличить свою прибыль и балансовую стоимость, она может предпочесть произвести капитальные затраты и вычесть лишь небольшую их часть в качестве расходов. Это приведет к более высокой стоимости активов на его балансе, а также к более высокой чистой прибыли, которую он может сообщить инвесторам.

Ролики

Операционные расходы иногда также называют Доходы Расходы. Вот два видеоролика, в которых сравниваются капитальные и эксплуатационные расходы.

Капитальные затраты и денежный поток

Инвесторы часто смотрят не только на выручку и чистую прибыль компании, но и на денежный поток. Отчетной прибылью или чистой прибылью можно «манипулировать» с помощью методов бухгалтерского учета, отсюда идиома: «Доход — это мнение, а наличные — факт». Операционные расходы напрямую уменьшают операционный денежный поток (OCF) компании. Капитальные затраты не учитываются при расчете OCF, но капитальные затраты уменьшают свободный денежный поток (FCF) компании. Некоторые инвесторы рассматривают свободный денежный поток как «лакмусовую бумажку» и не инвестируют в компании, которые теряют деньги, т.е. имеют отрицательный свободный денежный поток.

Amazon — это пример компании с очень высокими капитальными затратами. Следующая диаграмма, составленная Бенедиктом Эвансом, показывает рост OCF, капвложений и свободного денежного потока Amazon с 2003 года.

OCF, капвложения и свободный денежный поток для Amazon с 2003 по 2014 год. Операционный денежный поток значительно вырос, но вместе с ним увеличились и капитальные затраты, в результате чего свободный денежный поток остался на уровне.

Например, к затратам на строительство дома, который предполагается потом продать, стандарт не применяется. Когда нужно признать в учете капитальные вложения. … Это относится как к затратам при первоначальном приобретении и создании объектов основных средств, так и при их последующем улучшении или восстановлении. Единица учета капвложений – приобретаемый, создаваемый, улучшаемый или восстанавливаемый объект (п. 7 ФСБУ 26/2020). Оценка капитальных вложений по ФСБУ 26/2020. … Затраты — это выбытие (уменьшение) активов организации или возникновение (увеличение) ее обязательств, связанных с капвложениями.

Капитальные затраты (CAPEX, Capital Expenditure)

CAPEX (сокр. от англ. capital expenditure) – капитальные затраты, расходы на приобретение или обновление необоротных активов.

Учет капитальных затрат по МСФО

Учет капитальных затрат по МСФО ведется в соответствии со стандартом МСФО (IAS) 16 «Основные средства», МСФО IAS 23 «Затраты по займам».

В состав капитальных затрат входят:

• затраты на подготовку площадки
• первичные затраты на доставку и разгрузку
• затраты на установку
• тестирование
• стоимость профессиональных услуг
• затраты на любые виды вознаграждений в отношении работников, непосредственно задействованных в строительстве или приобретении объекта ОС
• прочие аналогичные затраты

Затраты по займам, непосредственно относимые на приобретение, строительство или производство актива, если только актив не учитывается по справедливой стоимости и подготовка которого к использованию по назначению или для продажи требует значительного времени (квалифицированный актив). Компания капитализирует затраты по займам, которых можно было бы избежать, если бы она не произвела капитальные расходы по квалифицируемым активам.

Капитальные затраты (увеличивающие стоимость актива)

Затраты увеличивающие экономические выгоды, которые должен принести предприятию данный объект ОС

Затраты периода (отражающиеся как расходы текущего периода)

Расходы, понесенные в связи с восстановлением или сохранением первоначально ожидавшихся от объекта основных средств будущих экономических выгод.

Предприятие должно приостановить капитализацию затрат по займам в течение продолжительных периодов, когда разработка квалифицированного актива, отвечающего определенным требованиям, прерывается.

Капитализируемые затраты по займам могут включать:

• проценты по банковским овердрафтам и заемным средствам;
• суммы амортизации дисконтов или премий, относящихся к заемным средствам и рассчитанных с использованием метода эффективной ставки процента;
• суммы амортизации (списания) дополнительных затрат, понесенных в связи с организацией предоставления заемных средств;
• процентные платежи по договорам финансовой аренды; в той части, в которой они рассматриваются как корректировка величины процентных затрат.

Затраты по займам, которые могут быть капитализированы, — это те затраты, которых иначе можно было бы избежать.

К ним относятся начисленные за период проценты по займам, которые:

• привлечены специально для приобретения квалифицируемого актива (целевые заемные средства), и
• могли бы быть выплачены, если бы средства не были потрачены на приобретение актива (заемные средства общего назначения).

Сумма затрат по займам, подлежащая капитализации, рассчитываются на основе доналоговых величин (т.е. до вычета налоговой составляющей).

Расчет суммы капитализируемых затрат по займам

Капитализируемая сумма затрат по целевым займам уменьшается на величину инвестиционного дохода, полученного в результате временного вложения той части средств, которая будет расходоваться на актив позднее.

Капитализируемая сумма затрат по займам общего назначения определяется исходя из суммы средств, расходуемых на данный актив, и средневзвешенной ставки процента (при этом из расчета исключаются проценты по всем целевым займам):

Средневзвешенная ставка процента

Сумма всех процентных расходов за период

Сумма процентных расходов по целевым займам за отчетный период

Средневзвешенная сумма всех привлеченных средств за отчетный период

Средневзвешенная сумма целевых привлеченных средств за отчетный период

Капитализированная сумма не может превышать фактических процентных затрат комании.

Процентные затраты, подлежащие капитализации, подлежат включению в стоимость квалифицируемого актива путем распределению между объектами пропорционально их стоимости.

Период капитализации

Капитализация начинается тогда, когда:

• начинают расходоваться средства на данный актив;
• возникают затраты по займам;
• ведутся работы по подготовке актива для использования его по назначению или для продажи.

Если активная деятельность по созданию (разработке) объекта прерывается на продолжительное время, то капитализация процентов должна быть приостановлена на все это время.

Капитализация прекращается, когда работы, необходимые для подготовки актива к намеченному использованию или продаже, в основном завершены.

В любом случае общая капитализированная стоимость актива не должна превышать его возмещаемую стоимость МСФО (IAS) 36 «Обесценение активов».

· затраты на обслуживание работников строительства , включающие расходы на подготовку и переподготовку кадров, на обеспечение необходимых санитарно-гигиенических и бытовых условий, издержки на охрану труда и технику безопасности и т.д.; · прочие накладные затраты , платежи по обязательному страхованию имущества строительной организации, по кредитам банка в пределах ставки; расходы на рекламу, связи с общественностью … К доходам и расходам от внереализационных операций относятся денежные суммы полученных и … · осуществление капитальных природоохранных мероприятий; · развитие подсобно-вспомогательного хозяйства

Определение и расчет капитальных затрат

Любой предприниматель вкладывает в свое дело финансовые средства для его организации, управления, материального обеспечения. Важно, чтобы эти затраты окупились, то есть приносили ожидаемый эффект. Одна из форм таких инвестиций – капитальные затраты.

Рассмотрим, какие виды капитальных вложений применяются в предпринимательстве, каким образом их учитывать и рассчитывать их эффективность.

Капитальные затраты в Плане счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций.

Какие затраты называются капитальными

Управляя своим предприятием, владелец вкладывает средства в воспроизводство основных фондов. Приобретая или обновляя фонды, предприниматель осуществляет капитальные затраты (расходы, вложения).

Иными словами, капитальные затраты – это выраженный в финансовой форме прирост основных активов.

Их главное назначение – непосредственно способствовать увеличению финансового результата организации путем получения максимальной выгоды от каждого конкретно взятого актива.

Вопрос: Как отразить в учете организации-арендатора, применяющей УСН (объект налогообложения «доходы, уменьшенные на величину расходов»), капитальные вложения (в виде неотделимых улучшений) в арендованное основное средство (ОС), произведенные с согласия арендодателя, если по условиям договора аренды арендодатель не возмещает такие затраты?
Посмотреть ответ

При оформлении отчетности по международному финансовому стандарту (МСФО) капитальные затраты именуются CAPEX (аббревиатура от английских слов «capital expenditure» – капитальные расходы). Они относятся к вложениям в необоротные активы:

• их покупке;
• оформлению на них кредита;
• взятия в аренду, лизинг и т.п.;
• ремонту;
• модернизации;
• замене;
• увеличению фондов.

Все капитальные затраты в конечном итоге работают на финансовый результат предприятия – баланс на финал учетного периода, позволяющий определить чистую прибыль.

Для учета капитальных трат в бухгалтерском балансе предусмотрена отдельная графа для каждого актива, где в конце периода учета отображаются соответствующие данные.

ВАЖНО! Средства на эти затраты могут быть взяты или из внешних источников, или из чистой прибыли, оставшейся после уплаты всех налогов. Капиталовложения – это всегда привлечение реальных средств, не находящихся в обороте.

Законодательно капитальные инвестиции регламентированы:

• Федеральным законом № 39 «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений» от 25.02.1999 года;
• Международным стандартом (МСФО, IAS) 16 «Основные средства»;
• МСФО (IAS) 23 «Затраты по займам».

Виды капитальных затрат

Несмотря на то что цель капитальных затрат – обеспечения работы предприятия, их можно условно разделить на две группы:

Капиталовложения в приобретение ОС

Если изначально в арсенале предпринимателя отсутствовало то или иное основное средство, он затратил средства и приобрел его законным образом (создал, построил, купил, взял в аренду, в кредит и т.п.), значит, осуществлено капитальное вложение средств – инвестиция. К таким вложениям денег могут быть отнесены такие операции с активами:

• строительство и оснащение новых сооружений, зданий, предприятий, объектов недвижимости;
• создание активов, как материальных, так и объектов интеллектуальной собственности;
• расширение материальной и нематериальной базы организации;
• приобретение целостных активов «с нуля», например, фирмы, патента, торговой марки и т.п.

Актив должен функционировать, принося прибыль, и амортизироваться в результате использования. Для того чтобы поддерживать его работоспособность, нужно до истечения срока полезного использования вкладывать в него определенные средства:

• на обслуживание;
• на ремонт;
• на модернизацию;
• на тестирование и проверку;
• на техническое перевооружение;
• на проектно-изыскательские работы.

Что входит в состав КЗ

Капитальными затратами считаются не только средства, потраченные непосредственно на создание и обслуживание актива, но и сопутствующие им, такие как:

• затраты на подготовку площадки для строительства;
• цена доставки, погрузки-разгрузки материалов, оборудования, инвентаря и т.д.;
• средства на монтаж оборудования и конструкций;
• стоимость профессиональных консультаций;
• трудовые вознаграждения за все эти виды работ.

Учет капитальных инвестиций

Средства, затраченные на сохранение или реконструкцию запланированных финансовых выгод, нужно учитывать в том периоде, к которому они относятся, то есть в текущем.

Как отразить в учете затраты на капитальный ремонт объекта основных средств (ОС), если в налоговом учете создается резерв предстоящих расходов на ремонт?

Необходимо постоянно контролировать объем капиталовложений, их источники и эффективность (окупаемость). Для этого применяется фиксация и исчисление таких показателей:

• первичная стоимость ОС, которые уже имелись у предпринимателя;
• суммы их амортизации (по плану);
• объемы неистраченных амортизационных отчислений за предыдущие периоды (показатель отображается на начало текущего периода);
• сумма затрат на планируемую замену или списание (выбытие, продажу) ОС в текущем году;
• примерная сумма амортизации на свежеприобретенные активы;
• остаточная стоимость основных средств;
• амортизация на финальную дату отчетного периода.

ВНИМАНИЕ! Расчет капитальных вложений происходит с помощью календарного планирования, где заложена стратегия инвестирования для максимальной прибыльности. На основании этого планирования можно составить заявку на бюджет будущих капитальных затрат.

Расчет эффективности капитальных вложений

Эффективность капитальных затрат – это их окупаемость, то есть целесообразность этих затрат в следующем периоде, соответствие принятым нормативам. В каких единицах можно измерить эффективность капитальных инвестиций?

1. Денежная оценка – сумма дополнительной прибыли, средства, полученные за товары, услуги, работы.
2. Оценка по текущим параметрам – зависит от сферы применения капиталовложений (это могут быть возросшие объемы мощности, увеличившаяся пропускная способность, количество произведенной продукции и пр.).
3. Оценка по относительным параметрам, то есть факторам, установленным самой организацией (например, повышение общего достатка работников, улучшение мотивации и т.п.)
4. В конкретных параметрах актива (например, площадь построенного здания, количество станков в модернизированном цеху и т.п.).

Показатели сравниваются с соответствующими параметрами минувших лет и/или запланированными цифрами.

Методы расчета капиталовложений

От правильности этого расчета зависит принятие решения об инвестициях – ведь никто не даст или не потратит деньги на то, что впоследствии явно не окупится и не принесет прибыли как предприятию, так и самому вкладчику.

Эффективность вложений капитала определяется двумя видами коэффициентов:

• общий – зависимость планируемых итогов от расходов на их достижение;
• сравнительный – зависимость от коэффициентов прошлых периодов или нормативных параметров (эффективный показатель должен превышать или хотя бы равняться предыдущим).

Формулы расчета коэффициента эффективности капиталовложений

Коэффициент эффективности показывает, сколько прибыли в конце периода принес каждый вложенный рубль (конкретно по каждому активу). Его можно рассчитать по формуле:

• К_Э – коэффициент эффективности вложений;
• П – годовая прибыль;
• К_вл. – количество капиталовложений за данный период.

Для производственных отраслей эта формула несколько видоизменяется:

• Ц – цена товара, производимого в течение года;
• С – его себестоимость.

В торговле коэффициент эффективности вложений определяется с помощью учета надбавок и издержек:

• Н – объемы торговых надбавок;
• И – издержки по обороту.

В зарубежных исследованиях в этих расчетах дополнительно учитывается амортизация:

Кроме коэффициента эффективности, обязательно нужно брать в расчет срок окупаемости вложений. Он исчисляется производной формулой (в каждой сфере от своей изначальной формулы):

ОБРАТИТЕ ВНИМАНИЕ! Для кредитных организаций (банков) капитальные затраты имеют другой экономический смысл, потому что для них внеоборотные активы имеют несоизмеримо меньшее значение, чем для предприятий.

Какие затраты относятся к капитальным и каковы их разновидности. Учет капитальных инвестиций. Расчет эффективности вложений данного типа. … строительство и оснащение новых сооружений, зданий, предприятий, объектов недвижимости; создание активов, как материальных, так и объектов интеллектуальной собственности; расширение материальной и нематериальной базы организации … затраты на подготовку площадки для строительства ; цена доставки, погрузки-разгрузки материалов, оборудования, инвентаря и т.д.; средства на монтаж оборудования и конструкций