Инвестиционный проект строительства что это

Инвестиционный проект — это осуществление вложений способствующих воплощению в жизнь инвестиционной идеи. Такие инвестиции должны быть экономически обоснованными и целесообразными, иметь определенный срок и заранее установленные объёмы.

Инвестиционный проект всегда подразумевает прописанные практические действия по осуществлению капиталовложений, другими словами Бизнес-План.

Конкретного определения инвестиционного проекта дать практически невозможно, по причине того, что любой инвестиционный проект является подобием и отражение того проекта, на основе которого он был рожден. Все основные экономические характеристики у таких проектов, как правило, схожи.

Эффективность инвестиционного проекта, прежде всего, зависит от степени соответствия инвестиционного проекта стратегическим целям инвесторов и участников этого процесса.

Каждый инвестиционный проект имеет собственный ограниченный жизненный цикл. Жизненный цикл инвестиционного проекта это, по сути своей период его существования. Каждый период включает в себя фазы инвестиционного проекта.

Инвестиционные проекты

Разработка инвестиционного проекта это кропотливый процесс, требующий особого подхода. При разработке необходимо учесть мнения и пожелания всех его участников. Также во время разработки инвестиционного проекта необходимо учитывать всю информацию связанную и влияющую на ход его реализации. Сбор информации и принятие инвестиционных решений на основе собранной информации вот главная задача при разработке инвестиционного проекта.

Зная показатели инвестиционного проекта инвестор способен составить объективную картину о степени коммерческой успешности проекта и о возможности возврата вложенных им средств, а также о возможности и размере планируемой прибыли. Существуют показатели, благодаря которым возможно произвести анализ и дать оценку инвестиционной идеи.

Анализ инвестиционных проектов обозначен целым рядом методов, позволяющих дать оценку эффективности рассматриваемого инвестором проекта. Данная процедура производится на этапе знакомства потенциального инвестора с объектом инвестиций.

При реализации любой бизнес идеи возможны риски инвестиционных проектов. Познакомьтесь с определением риска. Какие виды рисков существуют, и что является предпосылками для их возникновения?

Ни одна инвестиционная идея не получит толчок к её реализации без проведения успешной презентации. Инвестиционный проект презентация — это то, что способно привлечь потенциальных инвесторов к вашей бизнес идеи. Познакомьтесь с особенностями подготовки и проведения презентации.

Инвестиционный проект это. Виды инвестиционных проектов

Инвестиционный проект — это своего рода регламент, направленный на получение максимальных результатов от инвестиций. Любые инвестиции подразумевают составление плановой документации с прогнозом капиталовложений. Для инвестиционного проекта таким документом является бизнес план инвестиционного проекта.

Инвестиционные проекты можно разделить на множество видов, согласно их специфике.

Виды инвестиционных проектов по целям инвестиций:

• инвестиции по увеличению выпуска объёма продукции
• инвестиции по расширению ассортимента продукции
• инвестиции по повышению качества продукции
• инвестиции на снижение издержке производства
• инвестиции в социальные программы

Виды инвестиционных проектов согласно сроков инвестиций

• долгосрочные, более 3х лет
• среднесрочные, до 3 лет
• краткосрочные, до 1 года

Виды инвестиционных проектов согласно объемам инвестиций

• крупные, более 1 000 000 долларов
• средние, до 1 000 0000
• малые, до 100 000 долларов

Также следует понимать, что возможно выделить и другие виды инвестиционных проектов в зависимости от рассматриваемых инвестором критериев.

Инвестиционный проект это. Оценка, этапы, сравнение и риски инвестиционных проектов

Учитывая долгосрочную основу вложений, каждый инвестор инвестиционного проекта желает иметь необходимые ему гарантии не только возврата вложенных им средств, но также и получение заранее оговоренной нормы прибыли либо других выгод.

В связи с этим необходим четкий план действий, позволяющий рассчитать все возможные риски инвестиционных проектов на пути от начальной стадии капиталовложения до конечной — получения планируемой прибыли. Самым важным в планировании остается жизненный цикл инвестиционного проекта. Ниже рассмотрим критерии, позволяющие отобразить жизненный срок проекта.

Этапы инвестиционного проекта:

• Разработка плана, предшествующего инвестициям
• Инвестиционный этап
• Эксплуатационный этап

На первом этапе инвестиционного проекта проводится разработка технико-экономических расчетов затрат и всестороннее изучение рынка, включая маркетинг и подготовку всех документов. Все затраты связанные с этим этапом, в случае подтверждения целесообразности финансирования проекта, входят в число затрат предшествующих производственному процессу и впоследствии относятся к амортизационным отчислениям.

Второй этап инвестиционного проекта наиболее капиталоемкий. На этом этапе невозможно приостановить инвестирование, ибо это может привести к большим финансовым потерям. В этот период производится формирование основных фондов в виде: приобретения помещений, оборудования или начала строительства.

Третий этап инвестиционного проекта характеризуется возвратом вложенных средств, но с учетом текущих расходов, связанных с эксплуатацией. Чем дольше будет длиться этот этап, тем выше будет величина дохода от капиталовложения.

Существенный вес в решении об осуществлении инвестиций является срок окупаемости инвестиционного проекта. Данный показатель отражает период между днем начала финансирования проекта и днем когда все затраты по проекту окупаются и проект начинает приносить прибыль.

Оценка инвестиционных проектов не имеет четко установленной формы, в виду большого разнообразия видов для капиталовложений (от инвестирования в научный проект до инвестиций в недвижимость). Оценка предшествует второму этапу разработки проекта и несет главную нагрузку для принятия решения об инвестициях, поэтому является наиболее важной.

Для более точной оценки привлекают высококвалифицированных экспертов и консультантов, владеющих не только знаниями, но и умеющими на практике применять стандартизированные методы оценки инвестиционных проектов:

• финансовая оценка (позволяет проанализировать платежеспособность проекта)
• экономическая оценка (определяет привлекательность проекта, с точки зрения темпов прироста прибыли)

Методы позволяют достаточно точно оценить развитие и риски инвестиционных проектов, при соблюдении всех пунктов бизнес-плана и желании сторон идти на уступки при возникновении форс-мажора.

Источник: investicii-v.ru

Инвестиционные проекты: что это и зачем они нужны?

Научитесь строить финансовые модели компаний из разных отраслей, отбирать эффективные инвестиционные инициативы и осуществлять сделки «Инвестиционный менеджер» от SF Education!

Анализируя отчет о движении денежных средств любой компании, несложно заметить, что у каждой организации существует три вида денежных потоков: операционный, финансовый и инвестиционный. И если с первыми двумя разновидностями все интуитивно понятно (есть операционная деятельность компании и заемные средства для ее функционирования), то сущность инвестиционной деятельности бизнеса зачастую является «темным пятном» и представляет собой область, достаточно трудную для понимания. Больше об отчете о движении денежных средств можно узнать на открытом курсе «Управление финансами компании».

Как мы ранее обсуждали в рамках вебинара «Работа инвестиционного аналитика в реальном секторе», инвестиционная деятельность неразрывно связана с совершением вложений во внеоборотные активы (fixed assets). Данные вложения отличаются высокой стоимостью и долгосрочностью, в силу чего требуют повышенного внимания и анализа со стороны лиц, принимающих решения.

Исходя из данной предпосылки, была сформирована такая «единица измерения» инвестиционной деятельности, как инвестиционный проект. Определение инвестиционного проекта можно сформулировать в широком и узком смысле.

Что такое инвестиционный проект?

Инвестиционный проект в широком смысле представляет собой акт вложения активов в создание либо приобретение того или иного внеоборотного актива, содержащий технико-экономическое либо иное обоснование такого вложения.

При этом необходимо помнить, что не каждый инвестиционный проект, заявленный изначально в качестве такового, приводит к созданию внеоборотного актива. К примеру, проводимые научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы (НИОКР), не давшие результата, который можно было бы капитализировать в качестве нематериального актива, списываются на прочие расходы.

Инвестиционный проект в узком смысле представляет собой совокупность документарных форм, содержащих обоснование целесообразности создания или приобретения того или иного внеоборотного актива.

В число таких форм традиционно входят:

• описание сущности и цели инвестиционного проекта (как правило, данное описание называется уставом проекта либо справкой по проекту);
• технико-экономическое обоснование инвестиционного проекта (финансовая модель);
• план-график инвестиционного проекта, содержащий основные этапы проекта, входящие в них мероприятия, а также календарный план данных этапов и мероприятий;
• карта рисков инвестиционного проекта, в которой перечислены основные риски, которые могут сорвать реализацию инвестиционного проекта или сделать его экономически невыгодным, вероятность и условия реализации данных рисков, а также планируемые меры по противодействию таким рискам;
• прочие документы, важные для принятия решения в отношении запуска инвестиционного проекта, контроля его реализации, и т.д.

Столь подробное документальное оформление инвестиционных проектов напрямую связано с процедурой их рассмотрения и утверждения. В связи с тем, что данные проекты являются, как правило, комплексными, высокозатратными и долгосрочными, принятие решения об одобрении либо неодобрении инвестиционных проектов применяется специальным коллегиальным органом – инвестиционным комитетом компании.

Инвестиционный комитет (также может называться проектным или ресурсным комитетом) представляет собой коллегиальный орган, целью функционирования которого является рассмотрение инвестиционных инициатив в рамках компании. Членами инвестиционного комитета являются, как правило, топ-менеджеры компании – генеральный директор, исполнительный директор, финансовый директор, директор по персоналу, директор по производству, юридический директор и т.д. Это связано с тем, что инвестиционные проекты несут в себе множество аспектов, влияющих на деятельность компании (от правовых вопросов до обеспечения проекта персоналом) и требуют вовлечения всех профильных топ-менеджеров в инвестиционный процесс.

Вместе с тем, инвестиционный комитет, несмотря на свою важность, является элементом лишь одной из стадий инвестиционного проекта, которых насчитывается три:

1. доинвестиционная (появление инвестиционной идеи, расчет монетизации, построение финансовой модели и плана-графика, анализ рисков, прохождение инвестиционного комитета, получение финансирования);
2. инвестиционная (совершение инвестиционных затрат);
3. эксплуатационная (реализация проекта, мониторинг выполнения ключевых показателей, контроль эффективности, пост-анализ).

Виды инвестиционных проектов

Инвестиционные проекты можно разделить на несколько видов в соответствии с их целями:

• коммерческие;
• законодательно обусловленные;
• социальные.

К коммерческим инвестиционным проектам относится абсолютное большинство инвестиционных проектов, реализуемых бизнесом по своему желанию с целью увеличения стоимости: создание, приобретение, обновление и модернизация основных фондов, приобретение товарных знаков и прав на результаты интеллектуальной деятельности, модернизация производственной инфраструктуры, и т.д.

Законодательно обусловленные инвестиционные проекты включают в себя такие проекты, которые реализуются не исходя из коммерческих соображений, а вследствие определенных норм и требований законодательства. Чаще всего такие проекты встречаются в отраслях, внимание органов государственного регулирования к которым является особенно пристальным – к примеру, в телекоммуникациях или фармацевтике.

Характерным примером законодательно обусловленного инвестиционного проекта является реализация «пакета Яровой». Для данной категории инвестиционных проектов типичными являются их неокупаемость и отсутствие возможности монетизации.

По этой причине основные усилия в рамках планирования законодательно обусловленных инвестиционных проектов нацелены в первую очередь на минимизацию затрат, необходимых для достижения (зачастую сугубо формального) заданного результата.

Социальные инвестиционные проекты, как видно из названия, нацелены в первую очередь на выполнение определенных социальных задач и достижение социально-экономического эффекта. Коммерческие интересы в таких проектах также могут присутствовать, но они играют вторичную роль по сравнению с социальными.

Примером социального инвестиционного проекта можно назвать разворачивание технологической корпорацией производства аппаратов искусственной вентиляции легких для медицинских учреждений, или открытие предприятием легкой промышленности производственной линии для изготовления медицинских масок.

Таким образом, инвестиционные проекты представляют собой чрезвычайно важную составляющую практически любого бизнеса. Посредством совершения инвестиций компании закладывают основу для своей успешной деятельности и выполнения ключевой задачи – роста стоимости бизнеса и увеличения благосостояния акционеров.

Научитесь строить финансовые модели компаний из разных отраслей, отбирать эффективные инвестиционные инициативы и осуществлять сделки «Инвестиционный менеджер» от SF Education!

Источник: blog.sf.education

Инвестиционный проект

Продолжим разговор об инвестировании и рассмотрим, что такое инвестиционный проект. Ознакомившись с этой публикацией, вы узнаете, в чем суть инвестиционного проекта, что он включает в себя, какие виды инвестиционных проектов бывают, для чего они составляются и оцениваются, и многое другое. Думаю, учитывая огромную роль инвестиций в экономике, каждый должен иметь хотя бы определенное представление об этом.

1. Суть инвестиционного проекта
2. Цели инвестиционных проектов
3. Структура инвестиционного проекта
4. Виды инвестиционных проектов
5. Стадии реализации инвестиционного проекта
6. Оценка инвестиционного проекта

Суть инвестиционного проекта

Итак, инвестиционный проект — это документ, обосновывающий целесообразность инвестирования капитала в определенный актив.

Активом при этом может выступать что угодно: начиная от небольшого частного бизнеса, заканчивая, например, огромным городом или целым регионом. Главное — должен быть соблюден основной принцип инвестирования: деньги вкладываются не для того, чтобы «закрыть финансовые дыры», а для того, чтобы создать источник дохода и в дальнейшем получать прибыль.

Вся суть инвестиционного проекта сводится к тому, чтобы описать, рассчитать и экономически обосновать: стоит ли вкладывать капитал в актив или не стоит. По своей сути инвестиционный проект очень похож на бизнес-план, однако имеет более широкое и глобальное значение. Бизнес-план можно составить только для открытия бизнеса, а инвестиционный проект — для самых разных направлений деятельности, например, для научно-технических разработок, для развития определенного региона или территории и т.д.

Цели инвестиционных проектов

Составление инвестиционных проектов может преследовать 2 основные цели:

1. Убедить инвестора вложить деньги в определенный проект . В этом случае под инвестором может подразумеваться как частный инвестор, так и какая-то финансовая или промышленная структура или даже государство, а разработчиком инвестиционного проекта выступает некий бизнесмен, структура, город, желающие привлечь инвестиции в свой проект.
2. Убедиться, что проект окупится и будет прибыльным . В этом случае разработчиком или заказчиком инвестиционного проекта выступает сам инвестор, дабы адекватно оценить все инвестиционные риски, предполагаемые при вложении в этот проект.

Чаще всего преследуются цели инвестиционных проектов, обозначенные под номером 1, но, в то же время и второй вариант является не менее важным. Ведь если инвестор будет вкладывать капитал, не оценивая риски — он очень быстро его лишится.

Структура инвестиционного проекта

Можно обозначить примерную структуру инвестиционного проекта — он должен включать в себя следующие основные моменты (разделы):

1. Краткое описание проекта. Здесь коротко должна быть обозначена суть инвестиционного проекта: сколько, куда и зачем вложить.
2. Подробное описание проекта. После краткого анонса инвестиционный проект расписывается более подробно, с указанием всех тонкостей и нюансов. Сюда следует включить анализ рынка, описание продукции или услуг, на которых планируется зарабатывать, технологии их создания и продвижения, маркетинг-план, предполагаемую структуру управления проектом и другие моменты, касающиеся предмета описания.
3. Финансово-экономическое обоснование проекта. Отдельным разделом в структуре инвестиционного проекта всегда должны присутствовать математические расчеты, подтверждающие окупаемость и прибыльность вложения инвестиций. Причем, они должны быть максимально подробными и реалистичными.
4. Заключение (резюме) проекта. В конце — краткий вывод о целесообразности вложения средств в данный инвестиционный проект.

Это лишь примерная, общая структура инвестиционного проекта. Для разных видов проектов можно использовать разные шаблоны написания, самое главное, чтобы документ не был формальным, а действительно выполнял свою поставленную цель — доказывал целесообразность инвестирования.

Виды инвестиционных проектов

Теперь рассмотрим основные виды инвестиционных проектов. Их можно классифицировать по разным признакам.

Например, по срокам реализации инвестиционные проекты могут быть:

• Краткосрочные (реализуемые в срок до 1 года);
• Среднесрочные (реализуемые в срок от 1 года до 3-5 лет);
• Долгосрочные (реализуемые в срок от 3-5 лет и более).

По объемам финансовых вложений, это деление весьма условное, для каждого инвестора оно может быть разным:

• Малые (инвестиции до 10000 долларов);
• Средние (инвестиции от 10 до 500 тыс. долларов);
• Крупные (инвестиции от 500 тыс. до 10 млн. долларов);
• Грандиозные (инвестиции от 10-100 млн. долларов и выше).

По составу и масштабам можно выделить такие виды инвестиционных проектов:

• Монопроекты (инвестпроекты, направленные на создание/развитие какого-то одного конкретного актива, например, бизнеса);
• Мультипроекты (инвестпроекты, объединяющие в себе несколько монопроектов, направленные на создание небольшой группы активов);
• Мегапроекты (комплексные инвестиционные проекты, объединяющие в себе несколько моно- и мультипроектов, например, проекты развития города, региона, области).

Также можно выделить виды инвестиционных проектов по сферам деятельности:

• Промышленные (направленные на создание/модернизацию промышленного объекта, производство определенного товара/услуги);
• Финансово-экономические (направленные на создание финансового актива, приносящего доход, приватизацию, реформирование финансовой системы и т.д.);
• Научно-исследовательские (направленные на финансирование научно-технических исследований с целью создания высокотехнологичной продукции);
• Социальные (инвестиционные проекты, направленные на реформирование социальной сферы, позволяющее, к примеру, сократить расходы в каком-то направлении, что позволило бы инвестиции окупиться).

И напоследок я хотел бы заострить внимание на видах инвестиционных проектов по форме реализации, на мой взгляд, это самая важная классификация:

• Строительство (проекты, ведущую долю в которых занимают затраты на строительство неких объектов);
• Покупка недвижимости и ЦИК (инвестиционные проекты, направленные на приобретение недвижимости или целостных имущественных комплексов с коммерческими целями);
• Производство (проекты, предполагающие создание производства некого товара или услуги);
• Перепрофилирование (проекты, предполагающие переориентацию работы какого-либо объекта на новый вид деятельности);
• Модернизация (инвестиционные проекты, направленные на усовершенствование применяемых технологий);
• Разработка (проекты, направленные на создание новых продуктов/услуг);
• Интернет-проекты (отдельно хочу выделить этот относительно новый вид инвестиционных проектов — сюда относится создание сайтов в интернете с целью заработка).

Стадии реализации инвестиционного проекта

Продолжим тему рассмотрением основных стадий реализации инвестиционного проекта. Прежде всего, можно выделить 4 стадии инвестиционного проекта.

1. Идея (проект только задумывается);
2. Разработка (проект составляется, просчитывается, подготавливается для потенциального инвестора или для себя, если вы — и есть инвестор);
3. Согласование (инвестор одобряет проект, либо не одобряет, возвращает на доработку и т.д.);
4. Реализация (начинаются реальные инвестиции в проект).

При этом время от появления идеи до окончания его реализации называют жизненным циклом проекта или проектным циклом. На стадии реализации проектный цикл включает в себя 3 фазы:

1. Доинвестиционная фаза (производится подготовка к началу инвестиционного процесса);
2. Инвестиционная фаза (осуществляются непосредственные инвестиции, за счет которых оплачивается все, что необходимо для реализации проекта);
3. Эксплуатационная фаза (уже запущенный проект эксплуатируется, выходит на окупаемость и начинает приносить прибыль инвестору).

Оценка инвестиционного проекта

Отдельным предметом для обсуждения является т.н. оценка инвестиционного проекта. Это очень объемная тема, поэтому сегодня я рассмотрю ее очень кратко, возможно, потом поговорим об этом более подробно в отдельной статье.

Итак, оценка инвестиционного проекта — это и есть определение потенциальным инвестором целесообразности его реализации. Основных моментов, на которые смотрит инвестор, проводя такую оценку, четыре:

1. Размер инвестиций (то есть, сколько реальных денег нужно вложить для полноценной реализации инвестиционного проекта);
2. Период окупаемости инвестиций (за какое время предполагаемая прибыль от реализации проекта полностью покроет вложенную сумму инвестиций);
3. Прибыльность инвестиций (на какую чистую прибыль в месяц/год может рассчитывать инвестор, после того как проект выйдет на самоокупаемость);
4. Уровень риска (и, наконец, самый важный момент: насколько велик риск неполучения планируемой прибыли или даже частичной/полной потери вложенного капитала).

Напомню, что любые инвестиции всегда связаны с рисками, они никак не могут гарантировать прибыль, поэтому инвестор, проводя оценку инвестиционного проекта, всегда должен адекватно оценить эти риски, ведь от этого напрямую будет зависеть его финансовое состояние.

Существуют разные методики оценки инвестиционных проектов, в том числе, для их разных видов по сферам деятельности и формам реализации.

Теперь вы имеете представление о том, что такое инвестиционный проект, как он составляется и реализуется. Пока на этом все. До новых встреч на Финансовом гении: заходите и повышайте свою финансовую грамотность!

Источник: fingeniy.com

Что такое инвестиционный проект: виды, стадии, как составить

Идеи летают в воздухе – успейте реализовать, пока другие не подсуетились. Нужно разработать инвестиционный проект, получить под него ссуду и воплотить задуманное. Хотите быть в числе первых – будем учиться составлять бизнес-план.

Что это такое

Инвестиционный проект – обоснованная пошаговая программа для воплощения идеи. В ней указываются:

• обоснование целесообразности инвестиций, важность для общества;
• время окупаемости бизнеса;
• необходимый объем средств.

Это не просто математические расчеты. В инвестиционном проекте описываются конкретные способы достижения результата. В качестве приложения часто используют проектно-сметную документацию.

Основные цели бизнес плана инвестиционного проекта

Цели инвестиционного проекта:

1. При производственном инвестиционном бизнес-плане – доказать необходимость вложения финансов на каждом этапе технологического процесса.
2. Когда инвестиционный бизнес-план коммерческий, во главу угла ставится чистый доход в торговых операциях (от товаров, готовой продукции до услуг и имущественных прав). Поэтому цель – дать максимально подробное описание действий, которые приведут к максимальной в реальных условиях прибыли.
3. Если бизнес-план научно-исследовательский или научно-технический, цель – показать все этапы разработки, внедрения, работы инновационного процесса, обосновать каждый рубль вложенных средств.
4. Цель финансового инвестиционного проекта – разработка мероприятий по сохранению и приумножению капитала на рынке ценных бумаг, деривативов.
5. Цель социального инвестиционного бизнес-плана – достижение пользы для общества в сфере здравоохранения, культуры, образования, спорта и др.
6. Цель экологических проектов :

• улучшение экологических характеристик производства;
• снижение отравляющего воздействия на окружающую среду;
• введение в эксплуатацию природоохранных объектов.

Классификация

Инвестиционные проекты бывают:

1. В зависимости от направления – производственными, научно-техническими, коммерческими, финансовыми, экологическими, социальными.
2. По степени взаимного влияния – независимыми, альтернативными, взаимодополняющими.
3. По времени реализации – краткосрочными (до года), среднесрочными (до трех лет), долгосрочными (свыше трех лет).
4. По масштабу воплощения – глобальными, народно-хозяйственными, крупномасштабными, локальными.
5. По временной структуре денежного потока инвестиционные проекты делятся на ординарные (сначала инвестиции, затем отдача вложенных средств) либо неординарные инвестиционными проектами (инвестиции и денежные потоки в произвольном порядке).

Инвестиционный план может быть развернутым, объемом не менее 100 страниц, с приложениями (проектная документация, рыночная оценка стоимости недвижимости и др.). Небольшие проекты – это 10–15 страниц.

Для любого инвестора важные пункты инвестиционного плана:

1. Масштаб деятельности объекта. Для этого нужен полный анализ финансово-хозяйственной деятельности.
2. Кадровое, сырьевое и техническое обеспечение.
3. Объемы вложенных средств и точка безубыточности инвестиционного проекта.
4. Объем привлеченных капиталов (с дополнительным расчетом погашения ссуды).
5. Минимизация возможных рисков.

Дополнительно в инвестиционный проект желательно включить прогнозы:

• показателя инфляции;
• изменение валютного курса;
• скачки цен;
• налоги, льготы, распределение платежей во время воплощения инвестиционного проекта.

Жестких требований – что включать или нет в инвестиционный проект – не существует. Но чем полнее будет отображена экономическая среда, тем выше притягательность проекта.

Формальные требования к плану

Примерная структура инвестиционного плана, принятая в деловой практике:

• титульный лист;
• резюме;
• обзор экономического состояния отрасли;
• план выпуска готовой продукции;
• анализ рынка, маркетинговый план;
• организационные вопросы;
• риск, способы минимизации, страхование;
• финансовый план;
• стратегия инвестирования;
• оценка экономической эффективности;
• приложения.

Основной акцент нужно сделать на финансовую часть инвестиционного проекта, дать четкий ответ: когда и как вложенные средства будут возвращены.

Описание

Резюме – та самая «замануха», наживка, приманивающая инвестора. Это:

1. Небольшой рассказ о сути проекта.
2. Краткое, но яркое описание основных моментов бизнес-плана (спрос, прогноз, стоимость проекта).
3. Заключение (факты будущего успеха предприятия).

Нужно постараться так составить описание, чтобы не было мыслей: «А… еще один мечтатель», – а появилось желание прочитать и помочь деньгами.

Стадии

Признаю, нужна некоторая смелость, чтобы человеку, далекому от бизнеса, сделать нечто, выходящее за зону комфорта. Итак, стадии:

1. Подготовка. Определите, бизнесом в какой отрасли хочется заняться. Делать это можно лежа. Попутно вспомните всех знакомых, родственников, хорошо разбирающихся в математике.
2. Стадия разработки. Учебников «Как составить бизнес-план» в сети выложено предостаточно. Главное – продумать, просчитать каждый шаг. Создание инвестиционного плана поощряет въедливость и занудство.
3. Стадия воплощения. Встречаемся с банкирами, поставщиками, партнерами, подписываем документы.
4. Стадия реализации. Открываемся, наконец! Начинаем работать. Выясняем, что почти все написанное в бизнес-плане – наглая ложь. Корректируем, пашем дальше.

Оценка эффективности инвестиционных проектов

Обычна ситуация, когда из 10 бизнес-проектов «выстреливает» 1–2. Задача инвестора: выбрать из нескольких инвестиционных планов соответствующий критериям:

• выполнимый чисто технически;
• не противоречит действующему законодательству;
• соответствует требованиям экологической безопасности;
• наиболее выгоден (при одинаковом чистом доходе инвестиционные проекты нуждаются в различных денежных вливаниях, а риск разный).

Оценка эффективности инвестиционного проекта основана на прогнозе денежных потоков с использованием:

• чистого дисконтируемого дохода;
• индекса прибыльности;
• внутренней нормы доходности;
• окупаемости.

Не забывайте включать в расчеты индекс инфляции и дисконтную цену капитала – тогда результаты будут точнее.

Расчет экономической эффективности

Быструю оценку инвестиционного проекта дает индекс рентабельности PI. Формула проста:

PI = NPV (+)/NPV (-) = (NPV + |IC|)/|IC|, где NPV – дисконтированные доходы (с плюсом) или затраты (с минусом); |IC| – величина инвестированного капитала с учетом инфляции. Если:

• PI >1 – проект прибылен;
• PI
• PI=0 – что вложили, то вернули.

Преимущества этого метода – быстрота и более точная оценка. Никогда не бывает так, чтобы выделили деньги – и уложились в бюджет. Обязательно возникнут непредвиденные расходы.

Расчет чистой дисконтной стоимости и оценки экономической эффективности покажу на примере.

Год	Инвестиции, тыс. руб.	Доходы, тыс. руб.
2019	-700
2020	—	300
2021	—	600
2022	—	400

Дополнительные условия инвестиционного проекта:

• время жизни 3 года;
• инфляция – 5 %;
• дисконтная ставка – 8 %.

NPV = (-700)/(1+0,05) 0,5 + 300/(1 +0,08) 0,5 +600/(1 +0,08) 1,5 + 400/(1 +0,08) 2,5 = 470,12

PI = (470.12 +700)/700 = 1,67

Конечно, для таких расчетов существует специальная финансовая программа (FinExpert и др.) Но можно воспользоваться привычным Exsel.

С чего начать составление

Я рекомендую потренироваться на небольшом объекте, но сделать все максимально тщательно: а вдруг результат расчетов (быстрая отдача инвестиций) потребует немедленного воплощения! Для начала подыскиваем привлекательную для себя сферу инвестиций (знания в этой области только приветствуются).

Есть у меня хобби: домашнее изготовление колбас, буженинки, копченой продукции. Поэтому для моего предполагаемого бизнеса мне понадобится мини-цех или здание, которое можно переоборудовать под требования бизнеса.

Просматриваю объявления о продаже коммерческой недвижимости. Останавливаюсь на 5 объектах. Дальше буду рассчитывать индивидуальный бизнес-план и выбирать лучший.

Определяемся с суммой инвестиций

Второй этап: приблизительная оценка нужной суммы. В моем случае это:

• затраты на покупку (включая оформление) цеха;
• покупку недостающего оборудования, сырья для коптильни (щепа);
• затраты на сырье (мясо, оболочка, шпагат, клипсы, формовочная сетка);
• затраты на разрешительную документацию;
• транспортные расходы;
• фонд оплаты труда.

Здесь важный нюанс: сумма инвестиций вся сразу не понадобится. Разбиваю поступление средств на несколько этапов.

Устанавливаем сроки инвестиций

Я предполагаю выйти на точку безубыточности за 2 года. Но у меня амбициозный план. За это время закладываю открытие фирменного магазина (оптимальный прогноз). Или же остановлюсь на договорах с реализаторами, прямыми поставками в местные ресторанчики.

Определяем комфортный уровень риска

Банк России снизил учетную ставку. А это говорит о снижении уровня инфляции. Ситуация на рынке благоприятная – время стартовать начинающему инвестору.

Рассчитываю 3 показателя чистой текущей стоимости для оптимального, реального, пессимистичного сценария (а вдруг не зайдет продукция на рынок). Провожу статистические расчеты (среднеквадратичное отклонение и др.), выбираю оптимальный сценарий.

• просмотрено реальных объектов 5 шт.;
• получены ответы из банка по условиям кредита;
• результаты разговора с собственниками – подтверждение рассрочки платежа (лизинг);
• уже есть костяк фирмы – специалисты по копчению;
• рассчитаны 5 инвестиционных проектов.

Мой выбор: цех с холодильными установками и духовыми шкафами. Коптильню придется монтировать отдельно. Буду использовать заемные средства.

Как составить свой инвест план пошаговое руководство

Главное – выбрать идею. Затем беру учебники по бизнес-планированию и начинаю разрабатывать:

• резюме;
• анализ хозяйственной деятельности фирмы;
• характеристику продукции (желательно просмотреть ГОСТы);
• обзор продукции и ценовой политики конкурентов;
• мероприятия по стимулированию сбыта;
• план выпуска продукции;
• организационные вопросы (кадры, структура управления);
• план поступлений и расходов.

Примеры инвестпланов

Мои друзья стали владельцами завода по производству электродов. Сначала был инвестиционный план, под который банк выдал ссуду с отсрочкой платежа (кредиты для бизнеса рассматриваются на индивидуальных условиях).

Одновременно ребята договорились с владельцем завода о финансовом лизинге (аренда с правом выкупа по остаточной стоимости). Два года потребовалось, чтобы стать полноправными собственниками.

Еще один пример удачного инвестиционного плана – натуральная молочная продукция. Полный цикл:

• поголовье коров;
• мини-цех;
• реализация продукции.

Примечательно, что деньги выданы государством. Под инвестиционный проект получен грант (безвозмездная субсидия).

Еще пример. Мои хорошие знакомые открыли маленькую гостиницу, занимаются «зеленым туризмом». Изначально делали ставку на аутентичность. Очень удачно совместили предметы быта XV–XVIII.

Сделали ставку на ежедневные мастер-классы:

• как подоить корову;
• как сделать сыр;
• как испечь хлеб (учат всему: от солодовой закваски, ручного помола на жерновах до растапливания печи, сажания каравая);
• как сделать глиняную посуду.

Добавьте сюда пешие, конные прогулки, хоровод вокруг костра, рыбалка, пасека. И люди едут. Летом устроили лагерь для деток, зимой – лыжную школу. А ведь начинали с полузаброшенного дома в деревне, деньги на инвестиционный проект – ссуда в банке.

Заключение

Ребята, бизнес – это не просто, но хватит на диване лежать. Начните для начала с инвестиционного плана. Рассчитайте весь процесс от сырья, технологического процесса до сбыта и налогов. Когда на бумаге все расписано – не так страшно. А деньги под проект найдутся.

На сегодня все. С вас лайк и подписка, с меня подробности «выклянчивания» денег под проект.

23 октября 2019

Частный инвестор с 8-летним опытом, личным портфелем на 1 000 000 рублей. Главный редактор портала greedisgood.one.

Источник: greedisgood.one